พิจารณาความต่างระหว่างคลื่นโควิด-19 ระลอกที่ 4 กับนโยบายการเงินเพื่อกลยุทธ์การค้า【11月21日～11月25日】

ช่วงราคาฟอเร็กซ์สกุลเงินเมื่อสัปดาห์ที่ผ่านมา (ช่วงผันผวน)

สรุปภาวะฟอเร็กซ์เมื่อสัปดาห์ที่ผ่านมา

USD/JPY

• ตลาดดอลลาร์/เยนสัปดาห์ที่แล้วเริ่มที่ 1 ดอลลาร์ = 113.89 เยน โดยสัปดาห์เริ่มต้นยังคงตามแนวเดิม ดอลล่าร์ซื้อเข้ากันอย่างต่อเนื่องทำให้ดัชนีขึ้นไปแตะในกรอบ 114 เยน ในวันจันทร์ที่ประกาศข้อมูลค้าปลีกจีนเดือนตุลาคมและสหรัฐเดือนตุลาคมที่ออกมาแข็งแกร่ง ยิ่งทำให้ราคาพุ่งสูงขึ้นไปถึง 114.97 เยนในวันพุธที่เปิดตลาดเอเชีย จากนั้นมีการปรับฐานลงมาเหลือราว 114 เยนต่ำกว่าช่วงต้น-กลาง ก่อนวันศุกร์ ดอลลาร์ทดสอบที่ 114.50 เยนอีกครั้ง อย่างไรก็ตามเมื่อช่วงยุโรปมีประกาศล็อกดาวน์ทั่วออสเตรเลีย ทำให้ AUD/JPY อ่อนค่าลง ส่งผลให้ USD/JPY ปรับลงมาแตะ 113.60 เยนก่อนสุดสัปดาห์ปิดที่ 114.03 เยน ด้วยความคาดหวังต่อร่างกฎหมายของพรรคเดโมแครตในสหรัฐ

EUR/USD

• ตลาดยูโรเริ่มที่ 1 ยูโร = 1.1449 ดอลลาร์ เช่นเดียวกับคู่ USD/JPY ตลาดยูโรมีแนวโน้มอ่อนค่าลงต่อเนื่อง ดอลลาร์ถูกซื้อบางส่วน จนราคลดลงอย่างค่อยเป็นค่อยไป วันจันทร์ในเวลา NY ตลาดราคาต่ำกว่า 1.1400 และวันพุธในเวลาเอเชียหลุด 1.1300 ขณะนั้นมีคำสั่งหยุดขาดทุนเข้ามาฉุดราคาลงไปถึง 1.1264 อย่างไรก็ตามในวันพฤหัสบดีถึงวันศุกร์ ราคากลับขึ้นมาและแตะระดับสูงสุดคืนในระดับ 1.1281 หลังจากข่าวล็อกดาวน์ของออสเตรเลียพร้อมกับความกังวลถึงการระบาดโควิด-19 ระลอกที่สี่ในยุโรป ยูโรจึงอ่อนค่าลงอีกครั้งและปิดที่ 1.1281

USD/CNH

• ตลาดหยวนเริ่มที่ 1 ดอลลาร์ = 6.3791 หยวน สัปดาห์เริ่มด้วยการขายดอลลาร์ซื้อหยวน บทบาททั่วไปคือดอลลาร์อ่อนค่าและหยวนอ่อนค่าไปตามสถานการณ์ ขึ้นลงสลับกันและปิดที่ 6.3910เมื่อเปรียบเทียบกับ USD และ EUR สถานการณ์ยังคงคงที่

เหตุการณ์สำคัญเมื่อสัปดาห์ที่ผ่านมา

15

• GDP ไตรมาสที่ 3 ญี่ปุ่น -0.8%
• ยอดขายปลีกจีนเดือนตุลาคม +9.8% (แข็งแกร่งมาก)
• ผลิตภัณฑ์อุตสาหกรรมจีนเดือนตุลาคม +3.5% (YoY)
• อัตราการใช้งานกำลังการผลิตญี่ปุ่นเดือนกันยายน -7.3%
• ดุลการค้าของยูโรโซนเดือนกันยายน +7.3 พันล้านยูโร
• Draghi or Lagard euroอธิบายการขึ้นอัตราดอกเบี้ยในช่วงที่เศรษฐกิจอ่อนแออาจทำให้เศรษฐกิจเสียหาย มุมมองตลาดต่อการขึ้นอัตราดอกเบี้ยถูกปฏิเสธ
• แทน NY Fed Manufacturing Index 30.9 (แข็งแกร่งมาก)
• เริ่มมาตรการ QE tapering ในอเมริกา
• การประชุมออนไลน์ระหว่างประธานาธิบดี Biden และ Xi Jinping โต้แย้งเรื่องไต้หวันและสิทธิมนุษยธรรมแนวทางหลีกเลี่ยงการปะทะถูกแชร์ร่วมกันแต่ความลึกของรอยร้าวระหว่างสองประเทศชัดเจนขึ้น

16

• ยอดขายปลีกสหรัฐเดือนตุลาคม +1.7% (แข็งแกร่ง)
• ผลิตภัณฑ์อุตสาหกรรมสหรัฐเดือนตุลาคม +1.6% (แข็งแกร่ง)
• พรรคคอมมิวนิสต์จีนเผยภาคผนวกข้อสรุปสำคัญจากการประชุมครั้งใหญ่ โดยมีชื่อว่า “Historical Resolution”ซึ่งเป็นบทที่สามจากยุคของเหมาและเติ้ง ไม่มีข้อความห้ามบูชาบุคคลและไม่กล่าวถึงการนำมวลชนแบบรวมศูนย์ภายใต้การนำของ Xi Jinping ให้องค์กรพรรคมีการนำอย่างยาวนาน อาจทำให้การตีวงอำนาจเปลี่ยนแปลง

17

• ญี่ปุ่นเดือนตุลาคมส่งออก -67400 ล้านเยน (อ่อนแรง)
• ญี่ปุ่นกันยายนคำสั่งเครื่องจักร +0.0%
• สหราชอาณาจักรตุลาคมเงินเฟ้อผู้บริโภค +4.2%
• แอฟริกาใต้ตุลาคมเงินเฟ้อผู้บริโภค +5.0%
• แคนาดาตุลาคมเงินเฟ้อผู้บริโภค +4.7%
• สหรัฐตุลาคมยอดเริ่มสร้างบ้าน +0.7%
• สหรัฐตุลาคมอนุมัติการก่อสร้าง +4.0%
• GDP สร้างสรรค์รัสเซีย 7-9 เดือน +4.3% YoY

18

• คำร้องขอรับสวัสดิการว่างงานสัปดาห์ก่อน 268K
• ดัชนีภาคธุรกิจการผลิตของเฟดฟิลาเดลเฟียเดือนพฤศจิกายน 39.0 (แข็งแกร่ง)
• ดัชนีความเชื่อมั่นธุรกิจล่วงหน้าสภาพเศรษฐกิจรวมเดือนตุลาคม +0.9%
• ธนาคารกลางแอฟริกาใต้ปรับอัตราดอกเบี้ย 0.25% เป็น 3.75%
• ธนาคารกลางฟิลิปินส์ประกาศคงอัตราดอกเบี้ยจนถึงครั้งต่อไป กำหนดอยู่ที่ 2% ต่อปี ตัวเลขเงินเฟ้อสูงกว่ากรอบเป้าหมายแต่ยังไม่ชัดเจน
• ธนาคารกลางตุรกีปรับลดอัตราดอกเบี้ยระยะสั้น 1 สัปดาห์จาก 16% เหลือ 15% ทำให้ لیراดูลดลงอย่างต่อเนื่อง
• รัฐบาล Biden เผยความเห็นต่อการสนับสนุนรถยนต์ในอเมริกา เฮิรเทิร์นเม็กซิโกและแคนาดาคัดค้านการประชุมระดับประเทศ North American Leaders Summit เปิดเผยความเห็นที่ต่างกันในสามประเทศ หากนโยบาย EV ส่งเสริมการผลิตในอเมริกา จะกระทบต่อความสามารถในการแข่งขันของอุตสาหกรรมยานยนต์ในอเมริกาเหนือ

19

• ญี่ปุ่นตุลาคมเงินเฟ้อผู้บริโภค +0.10% (แรงกดดันเงินเฟ้อยู่ในระดับต่ำ)
• ยูโรโซนกันยายนบัญชีเดินสะพัด +269 ยูโร
• Laggard หรือ Lagard (ECB) กล่าวว่าเงินเฟ้อจะชะลอตัวลงในไม่ช้า และ ECB ไม่ควรเร่งคุมเข้มการเงิน
• สภาผู้แทนราษฎรสหรัฐผ่านร่างงบประมาณ 1.75 ล้านล้านดอลลาร์ใน 10 ปี เพื่อลงทุนดูแลเด็กและมาตรการด้านสภาพภูมิอากาศ รอการพิจารณาในวุฒิสภา
• รัฐมนตรีกลาโหมออสตินกล่าวสุนทรพจน์ที่ Manama เรียกร้องให้สหรัฐเลือกใช้ทุกทางเลือกหากอิหร่านไม่ยื่นมือร่วมกันในปัญหานิวเคลียร์ และยังกล่าวว่าจะพยายามหาทางทางการทูตต่อไป
• มาตรการเศรษฐกิจของรัฐบาลขยายวงเงินงบประมาณอย่างมากหลังสถานการณ์ไวรัสโควิดคลี่คลาย รัฐบาลสหรัฐและยุโรปเริ่มวางแผนลงทุนโครงสร้างพื้นฐานด้านพลังงานสะอาดอย่างต่อเนื่อง ญี่ปุ่นต้องลดสิ้นเปลืองและมุ่งเน้นไปที่ส่วนที่เติบโต เช่น สิ่งแวดล้อม ดิจิทัล
• รัฐบาลพิจารณาขายสำรองน้ำมันจากคลังสำรองแห่งชาติเพื่อรับมือราคาน้ำมันที่สูง รัฐบาลสหรัฐร่วมมือกับประเทศอื่น เพื่อเพิ่มปริมาณสินค้าในระยะสั้นและลดราคาที่พุ่งสูง
• ประธาน FRB คนใหม่ให้สัมภาษณ์ว่าอาจเร่งการลดมาตรการ QE ตั้งแต่เดือนพฤศจิกายนเพื่อรับมือกับเงินเฟ้อที่สูงขึ้นและยืดเยื้อ

คำอธิบายศัพท์ทางเศรษฐกิจ

• GDP = Gross Domestic Product; การเติบโตสูงถือว่าดี
• CPI = Consumer Price Index; เป้าหมาย 2% ในหลายประเทศ
• PCE = Personal Consumption Expenditures; ค่าใช้จ่ายบริโภคส่วนบุคคล สำคัญต่อ CPI
• PPI = Producer Price Index; มีผลต่อ CPI
• PMI = Purchasing Manager Index; 50 คือพื้นฐาน
• ZEW = Leibniz Centre for European Economic Research
• NAHB = National Association of Home Builders
• NY Fed Manufacturing Index
• Philly Fed Manufacturing Index
• Richmond Fed Manufacturing Index
• Chicago Purchasing Managers Index
• Michigan Consumer Sentiment Index
• S&P/Case-Shiller Home Price Indices
• Housing Starts Pending Index
• Euro Area Consumer Confidence Index
• Euro Area Economic Sentiment Index
• Consumer Confidence Index
• Japan Coincident Index
• Japan "Economy Watchers" Survey
• Japan Corporate Goods Price Index

เหตุการณ์สำคัญทางเศรษฐกิจและการเมือง

22

• การประชุมสุดยอด中国-อาเซียน
• 10:30 ธนาคารกลางจีนประกาศอัตราดอกเบี้ย
• 17:30 ดัชนีราคาผู้บริโภคฮ่องกง
• 24:00 ยอดขายบ้านมือสองสหรัฐตุลาคม
• 27:00 ประมูลพันธบัตรสหรัฐ 2 ปี
• 27:00 ประมูลพันธบัตรสหรัฐ 5 ปี

23

• วันหยุดในญี่ปุ่น (วันขอบคุณพฤติกรรม)
• 06:45 การค้าปลีกออสเตรเลีย Q3
• 18:00 PMI ภาคบริการยูโรโซนพฤศจิกายน
• 23:45 PMI ภาคบริการสหรัฐพฤศจิกายน
• 24:00 ดัชนี Richmond Fed Manufacturing เดือนพฤศจิกายน
• 27:00 ประมูลพันธบัตรสหรัฐ 7 ปี

24

• 10:00 คณะธนาคารกลางนิวซีแลนด์นโยบายอัตราดอกเบี้ยน
• 22:30 ยอดคำขอรับสวัสดิการว่างงานสัปดาห์ที่ผ่านมา
• 22:30 สหรัฐตุลาคมคำสั่งซื้อสินค้าคงทน
• 24:00 สหรัฐตุลาคม PCE Deflator
• 24:00 สหรัฐตุลาคมยอดขายบ้านใหม่
• 28:00 FOMC Minutes

25

• วันหยุดสหรัฐ (วันขอบคุณพระเจ้า)

26

• 08:30 CPI เขตกรุงเทพมหานครตุลาคม

ช่วงสัปดาห์หน้า

※ตั้งแต่ตรงนี้ไป (“กระแสเงินสดอ่อนแอสัปดาห์ที่ผ่านมา”“การสรุปสภาพแวดล้อมการเงินโลก”“วิเคราะห์กราฟ”“กลยุทธ์การซื้อขายของโทดะสัปดาห์นี้”) เป็นบทความที่ต้องชำระเงิน

อ่อนดุลของสกุลเงินสัปดาห์ที่ผ่านมา

• สัปดาห์ที่แล้วดอลลาร์แข็งค่าเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักใน 123/196 ประเทศ
• สาเหตุมาจากข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐที่สดใสและแรงกดดันเงินเฟ้อในสหรัฐที่สูงขึ้น รวมถึงอัตราดอกเบี้ยสหรัฐที่ปรับสูงขึ้น
• ในบรรดาสกุลเงินหลัก สกุลเงินเดียวที่มีการซื้อเพิ่มมากกว่าดอลลาร์คือปอนด์อังกฤษ
• เบื้องหลังคือการคาดการณ์ขึ้นอัตราดอกเบี้ยของสหราชอาณาจักรที่เร็วขึ้น และบอกเป็นแนวทางในการประชุมหลายครั้งในอนาคต
• ท่ามกลางสภาพที่ดอลลาร์แข็ง ค่าเงินดอลลาร์/เยนและเงินเยนคู่ขนานอื่นๆ ยังคงทรงตัว
• เป็นผลมาจากการแข็งค่าของดอลลาร์ ทำให้เงินทุนของประเทศตลาดเกิดใหม่และสกุลเงินของประเทศที่มีทรัพยากรอ่อนแอลง และมีการกลับมาซื้อต้นทุนในเงินเยน
• อนึ่งลิราของตุรกีราลมีการร่วงลงอย่างหนัก เนื่องจากธนาคารกลางดำเนินการลดอัตราดอกเบี้ยผิดแนวทฤษฎี
• สรุปได้ว่าการแข็งแรงของสกุลเงินเป็นไปตามที่ระบุด้านล่างปอนด์อังกฤษ ＞ ดอลลาร์สหรัฐ ＞ เยนญี่ปุ่น ＞ เหรียญหยวน ＞ ยูโร ＞ เงินตราทรัพยากร/ตลาดเกิดใหม่ ＞ ลีราของตุรกี

การจัดระเบียบสภาพแวดล้อมมหภาคโลก (เวอร์ชันล่าสุด)

• ธีมหลักของตลาดในปัจจุบันคือ “ห่วงโซ่การผลิตที่ถูกแบ่งสลาย” และ “ราคาสินทรัพย์สูงขึ้น” ส่งผลให้เกิด”แรงกดดันเงินเฟ้อทั่วโลก” และผลที่ตามมาคือ “ความต่างเชิงนโยบายการเงิน”
• ปัจจัยที่กดดันเงินเฟ้อสหรัฐคือร่างกฎหมาย Build Back Better ของพรรคเดโมแครตสหรัฐอเมริกายังไม่ผ่านสภาคองเกรสเป็นจุดสนใจหนึ่ง ร่างกฎหมายนี้ผ่านสภาผู้แทนราษฎรด้วยมติข้างมากเมื่อสัปดาห์ที่แล้วและกำลังเข้าสู่การพิจารณาของวุฒิสภา
• ในสถานการณ์แบบนี้สมาชิกของ FOMC ได้เสนอแนวคิดลดขยายมาตรการ tapering เร็วขึ้น
• ยังคงเป็นเรื่องสำคัญที่จะติดตามนโยบายการเงินสหรัฐฯ เช่น FOMCอย่างใกล้ชิด
• ในทางกลับกันการเปิดการล๊อคดาวน์ทั่วออสเตรเลียกลับมาดำเนินการอีกครั้ง และความเป็นไปได้ของการเกิดคลื่นที่ 4 ของโรค COVID-19 จึงได้รับการพิจารณาอีกครั้ง
• คลื่นลูกที่ 4 ของ COVID-19 ถูกมองว่าเป็นปัจจัยกดดันเงินเฟ้อ
• ท่ามกลางสถานการณ์นี้ มุมมองของผู้เข้าร่วมตลาดเกี่ยวกับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ ยังคงที่ จุดกลางคือครั้งแรกในมิถุนายน 2022 และครั้งที่สองในกันยายน 2022 (มุมมองเดิมยังคงใกล้เคียงเดิม)
• ควรติดตามความกดดันเงินเฟ้อจากสกุลเงินที่ทำการซื้อขายและผลกระทบจากโควิดอย่างต่อเนื่องและคิดว่าเป็นช่วงเวลาที่ควรเฝ้าดู

การจัดระเบียบสภาพแวดล้อมมหภาคโลก (เพิ่มเติม)

• การเปลี่ยนแปลงจำนวนผู้ติดเชื้อโควิด-19 ใหม่ยังมีแนวโน้มสูงขึ้นเล็กน้อย และความกังวลเรื่องคลื่นที่ 4 กำลังถูกพิจารณา (กราฟ Daily New Cases ที่แนบด้านล่างเป็นค่าเฉลี่ยเคลื่อนไหว 7 วัน)
• อย่างไรก็ตามออสเตรเลียมีมาตรการเข้มงวดตั้งแต่ต้น จึงควรคำนึงถึงการเคลื่อนไหวในระดับทั่วโลกว่าอาจเป็นการเคลื่อนไหวชั่วคราว
• FRB (ธนาคารกลางสหรัฐ) มองเห็นว่าสภาพคล่องจะลดลงเมื่อไรยังไม่แน่นอน
• ECB ประเมินว่าสภาพคล่องจะคลี่คลายภายในปีหน้านั้น
• ธนาคารกลางหลายแห่งระบุว่าสภาพเงินเฟ้อที่สูงไม่เพียงมาจากอุปทานที่ขาดแคลน แต่ความต้องการที่ฟื้นตัวก็เป็นปัจจัยสำคัญ
• ธนาคารกลางออสเตรเลียต้องการหลีกเลี่ยงการทำให้เศรษฐกิจเอียงลง จึงอยากผ่อนคลายช้าลง เหตุผลคือแรงกดดันเงินเฟ้อโดยรวมยังคงค่อนข้างต่ำ
• ธนาคารอังกฤษบ่งชี้ว่าในไม่ช้าจะมีการขึ้นดอกเบี้ย และอังกฤษดูเหมือนจะขึ้นดอกเบี้ยเร็วที่สุดในกลุ่ม Five Eyes

COVID-19 ผู้ติดเชื้อใหม่ ข้อมูลจาก Worldometers

วิเคราะห์กราฟ

USD Index (รายวัน)

• ดัชนีดอลลาร์เป็นตัวบ่งชี้ความแข็งแกร่งโดยรวมของดอลลาร์ (ส่วนประกอบของตะกร้า: EUR57.6%, JPY13.6%, GBP11.9%, CAD9.1%, SEK4.2%, CHF3.6%)
• แนวต้านถัดไปอยู่ที่สูงสุดเดือนมิถุนายน 2020 ที่ประมาณ 97.65

USD/JPY Medium-term (รายวัน)

• ควรระวังช่วงราคาที่มีความผันผวนในวันเดียว
• ยังคงทรงตัวหรือแนวโน้มขึ้นต่อเนื่อง

USD/JPY Short-term (ชั่วโมง)

• ระดับ 113.80 และ 114.40 เป็นแนวทั้งขาขึ้นและลงที่ยังคงมีความหมาย

EUR/USD Medium-term (รายวัน)

• แนวรับถัดไปคือระดับต่ำสุดของ 2020 ที่ 1.1210
• ถัดไปคือ 1.0770 ที่อยู่ในสายตา

EUR/USD Short-term (ชั่วโมง)

• ควรขายเมื่อราคากลับขึ้นที่ 1.1300–1.1350

USD/CNH Medium-term (รายวัน)

• ยังคงเคลื่อนไหวในกรอบ 6.3500–6.4250 ต่อไป
• ถ้าแนวกรอบคงอยู่จะเป็นประโยชน์ในการซื้อหยวนเพื่อรับสวอปพ้อยท์

USD/CNH Short-term (ชั่วโมง)

• แนวโน้มระยะสั้นยังไม่ชัดเจน

กลยุทธ์การซื้อขายสัปดาห์นี้ของ Toto

นโยบายโดยรวม

• ซื้อดอลลาร์เป็นหลัก
• เศรษฐกิจสหรัฐมีความแข็งแกร่ง คาดว่าการ tapering จะเสร็จสิ้นเร็วขึ้น และดัชนีดอลลาร์กำลังทะลุแนวต้าน จึงไม่จำเป็นต้องขายก่อน
• ซื้อหยวนเป็นหลัก
• ส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยระหว่างสหรัฐและจีนอยู่ที่ประมาณ 2.3% ทำให้แรงกดดันต่อเงินหยวนไม่สูง และหยวนเป็นสกุลเงินที่สามารถซื้อได้มากกว่าเมื่อเทียบกับดอลลาร์
• ขายเงินเยนและยูโรเป็นหลัก
• อย่างไรก็ดี หากราคาน้ำมันปรับลดลง อาจมีการซื้อเยนกลับมามากขึ้น
• แนวโน้มยูโรมีการทิศทางขาลงชัดเจนมากขึ้น

USD/JPY

• ปิดวันสุดท้ายที่ 114.03
• แนวคิด: Sideways ถึง Slightly Up
• ช่วงที่คาดหวัง: 113.30–115.00
• สถานะปัจจุบัน: USD/JPY บวกศูนย์
• มองข้างหน้าเป็นบวก แต่ควรระวังการแข็งค่าของเยนเมื่อราคาน้ำมันลดลงควรระวัง
• ตำแหน่งระยะยาวให้ผู้เล่นคนอื่นดูแล แล้วค่อยซื้อกดลงและขายบนควบคุมให้ดี
• แนวรับอยู่ที่ 113.30–113.80 แนวต้านอยู่ที่ 114.50–115.00

EUR/USD, EUR/JPY

• ปิดวันสุดท้ายของสัปดาห์ที่แล้ว EUR/USD 1.1281
• แนวคิด: EUR/USD Sideways–ลง EUR/JPY Sideways–ลง
• ช่วงที่คาดหวัง: EUR/USD 1.1110–1.1350
• สถานะปัจจุบัน: EUR/USD ±0 EUR/JPY ±0
• หากขาย Euro แล้วมีกำไรอยากถือ positions ตลอดสัปดาห์
• ขายเมื่อEUR/USD เกิน 1.1300
• ตั้งใจขายถ้าราคาต่ำกว่า 1.1250 จากสัปดาห์ที่แล้ว

CNH/JPY、USD/CNH

• ปิดวันสุดท้ายของสัปดาห์ USD/CNH 6.3910
• แนวคิด: USD/CNH Sideways, CNH/JPY Sideways– Slightly Up
• ช่วงคาดการณ์: USD/CNH 6.3500–6.4250
• สถานะปัจจุบัน: USD/CNH ± 0.0 CNH/JPY +6.0
• เมื่อดอลลาร์/เยนปรับขึ้น (อยู่ในช่วง 114 เยนปลาย) ควรทำกำไรครึ่งหนึ่งก่อน

รหัสเชิญเข้ากลุ่ม Discord สำหรับสมาชิก

กรุณา สมัครผ่านลิงก์ด้านล่าง

https://discord.gg/WpDwaJZUhh

หมายเหตุ: ชื่อที่ลงทะเบียนควรตรงกับชื่อเล่นใน GogoJungle

ข้อควรระวัง

ห้ามคัดลอกหรือลอกเลียนแบบเนื้อหาทั้งหมดที่ปรากฏในจดหมายข่าวฉบับนี้โดยไม่ได้รับอนุญาต โดยจดหมายข่าวนี้มุ่งเพื่อให้ข้อมูลและไม่ได้รับประกันความถูกต้องจากบริษัทหรือแหล่งข้อมูล และเนื้อหาที่ลงไว้อาจเปลี่ยนแปลงได้ตามสภาพเศรษฐกิจที่เปลี่ยนแปลง กรุณาใช้ข้อมูลด้วยความรับผิดชอบต่อผู้ใช้งาน และในกรณีที่มีคดีความทางกฎหมายหรือภาษี ควรปรึกษาผู้เชี่ยวชาญด้านกฎหมาย การเงิน หรือภาษี หากผู้ใช้ได้รับความเสียหายจากการใช้งานข้อมูลนี้ บริษัทและแหล่งข้อมูลไม่รับผิดชอบในทุกกรณี