การทำนายสัปดาห์นี้

มุมมองตลาดจากเส้น柴田
＜สัปดาห์นี้ หุ้นนิวยอร์กดีดตัวขึ้นตามกัน ดัชนี Nikkei ก็อาจปรับตัวขึ้น＞

สัปดาห์ที่แล้ว ดัชนีดาวโจนส์นิวยอร์กเมื่อวันจันทร์ที่ 17 ได้รับการถอนแผนลดภาษีขนาดใหญ่ของอังกฤษ ส่งผลให้ปอนด์ปรับตัวขึ้นและดอลลาร์แข็งค่าลง ในขณะเดียวกันผลประกอบการของ Bank of America ซึ่งสูงกว่าคาดการณ์ ทำให้ดัชนีลดลงไป 550 จุด มาอยู่ที่ 30,185 จุด และเมื่อวันที่ 18 (อังคาร) ขึ้นไปถึง 30,837 จุด และสามารถปิดท้ายด้วย +337 จุดที่ 30,523 จุด ซึ่งเส้น柴田บอกถึงการพักตัวแบบสามเหลี่ยมที่เปิดขึ้น

แล้วในวันพุธและวันพฤหัสบดี ดัชนีลดลงต่อเนื่อง 99 จุด และ 90 จุด ตามลำดับ และวันศุกร์ที่ 21 สุดสัปดาห์ ความเห็นว่า FED จะชะลอจังหวะขึ้นดอกเบี้ยทำให้มีการฟื้นตัวขึ้นอย่างมากถึง 748 จุด ปิดที่ 31,082 จุด และเป็นการเด้งกลับอย่างมากครั้งแรกในรอบสามวัน ดัชนีดาวโจนส์นิวยอร์กที่เคลื่อนไหวไปกับ Nikkei ก็มีแนวโน้มที่เปิดขึ้นในทิศทางเดียวกัน

Nikkei ยกขึ้นในวันที่ 19 (พุธ) ที่ 27,371 เยน ได้แตะเส้นค่าเฉลี่ย 25 วันที่ตามมาด้วยการข้ามเส้นเฉลี่ย 200 วันที่ข้างหน้า แต่ยังไม่สามารถผ่านระดับแนวรับที่ 27,399 เยนได้

อย่างไรก็ตาม หากดูจากการเคลื่อนไหวของดาวโจนส์ในสัปดาห์ที่แล้ว ก็มีความเป็นไปได้ที่ Nikkei จะผ่าน 27,399 เยน และเปิดขึ้น แต่ระยะขาขึ้นนี้จะขึ้นอยู่กับอัตราแลกเปลี่ยนและตลาดหุ้นสหรัฐ

พื้นฐานแล้ว หากผ่าน 27,399 เยน ขึ้นไป แนวโน้ม上ขึ้นยังจำกัด และน่าจะเคลื่อนไหวไปขึ้นลงแบบไปมา

นอกจากการรายงานผลประกอบการของบริษัทยักษ์ใหญ่ด้าน IT ในสหรัฐฯ ที่เรียกว่า GAFA/M แล้ว ในประเทศจะมีการประกาศผลประกอบการไตรมาส 7–9 ในตลาดแรงงานภายในประเทศอย่างจริงจังมากขึ้น ซึ่งทำให้การคัดเลือกหุ้นรายบริษัทมีความเป็นไปได้สูง หากผลประกอบการของสหรัฐฯ ไม่แย่มาก ความกังวลต่อการมรสัญชากับเศรษฐกิจจะลดลง และอาจมีการซื้อตอบกลับอย่างแข็งแกร่งเพื่อพยายามฟื้นตัว

วิเคราะห์ดัชนี

Nikkei

＜แนวโน้มสัปดาห์ที่แล้ว＞
ต้นสัปดาห์วันที่ 17 ตุลาคม (จันทร์) หลังจากการถอนการลดหย่อนภาษีขนาดใหญ่ของสหราชอาณาจักร ส่งผลให้ปอนด์ปรับตัวขึ้นและดอลลาร์แข็งค่าลง ดัชนี Nikkei เปิดที่ 26,775 เยน ลดลงสูงสุดถึง 26,649 เยน ก่อนปิดบวก 314 เยน ที่ 26,775 เยน จากนั้นจากการฟื้นตัวของดาวโจนส์นิวยอร์ก เมื่อวันที่ 18 (อังคาร) ดัชนีได้เปิดแสดงสัญญาณจากเส้น柴田ที่ 27,156 เยน และวันที่ 19 (พุธ) ขึ้นไปถึง 27,371 เยน แต่ยังไม่ถึง 27,399 เยน ซึ่งเป็นจุดสูงที่ตั้งไว้ จบสัปดาห์ที่ 26,890 เยน ลบ 116 จุด

＜แนวโน้มสัปดาห์นี้＞
สัปดาห์ที่แล้ว ค่าเงินเริ่มทดสอบระดับ 150 เยนต่อดอลลาร์ แม้รัฐบาลและธนาคารกลางจะแทรกแซงได้ทันที อาฟเตอร์โล่งในตลาดหุ้นสหรัฐมีข่าวว่า FOMC เดือนธันวาคมจะชะลอการขึ้นดอกเบี้ย สุดสัปดาห์ที่ 21 หลังตลาดฮ่องเก็บมีข่าวว่าเปลี่ยนทิศทางของความเข้มงดลอได้เกิดขึ้นชั่วคราว ทำให้จุดส่งเงินเยนแข็งค่าถึง 146.22 เยน สถานการณ์นี้จะส่งผลให้การปรับตัวของผลประกอบการในฤดูกาลเดียวกันในญี่ปุ่นมีความสำคัญ คาดช่วงแนวรับ-แนวต้านอยู่ที่ 26,700–27,600 เยน

NY ดาวโจนส์

＜แนวโน้มสัปดาห์ที่แล้ว＞
สัปดาห์ก่อนหน้าสุด ดาวโจนส์นิวยอร์กเคลื่อนไหวน้อยลงถึง -403 จุด แต่ในวันจันทร์ที่ 17 ตุลาคม เมื่อสหราชอาณาจักรถอนมาตรการลดหย่อนภาษีแบบใหญ่ทั้งหมด ปอนด์ปรับตัวขึ้น ดอลลาร์ค่าครองชีพหดตัว ดาวโจนส์พุ่งขึ้น 550 จุด เป็น 30,185 จุด และวันที่ 18 (อังคาร) พุ่งขึ้นต่อ 337 จุด เป็น 30,523 จุด หลังจากวันที่ 19 (พุธ) ลง 99 จุด และวันที่ 20 (พฤหัสบดี) ลดลง 90 จุด อย่างไรก็ตามในวันศุกร์ที่ 21 ความเห็นว่าการขึ้นดอกเบี้ยจะชะลอตัวลงส่งผลให้ดาวโจนส์เด้งขึ้น 748 จุด ปิดที่ 31,082 จุด

เส้น柴田ระบุว่า วันที่ 18 ตุลาคม ดัชนีดาวโจนส์ 30,523 ได้ทำการเปิดชั้นทองไทย

＜แนวโน้มสัปดาห์นี้＞
สัปดาห์นี้คาดว่าจะมีการซื้อช่วงปรับฐาน และแนวโน้มจะคงที่ แต่ยังคงตึงเครียดต่อทิศทางอัตราดอกเบี้ยและจังหวะการขึ้นดอกเบี้ยของ FED หุ้นเทคใหญ่เช่น Apple, Microsoft จะประกาศผลประกอบการ จึงมีความสนใจเป็นพิเศษ ดัชนีดาวโจนส์อาจฟื้นตัวบ้างแต่กรอบการเคลื่อนไหวยังเป็นแนวลงตั้งแต่ต้นเดือนมกราคมถึงจุดสูงสุด 36,952 ดอลลาร์ ซึ่งแนวโน้มคือยังมีการขายคืนนั้น

อัตราแลกเปลี่ยนเงินตรา (ดอลลาร์/เยน)

＜แนวโน้มสัปดาห์ที่แล้ว＞
สัปดาห์ที่แล้ว ความกังวลต่อการเข้มงวดทางการเงินจาก FED ทำให้มุมมองซื้อดอลลาร์-ขายเยนไหลลื่น ตั้งแต่ต้นสัปดาห์ที่ 148 เยนต่อดอลลาร์ จนถึงวันที่ 19 ตุลาคม ดอลลาร์อ่อนค่าลงไปถึงระดับ 149 เยนต่อดอลลาร์ ขณะถัดไป วันที่ 20 ตุลาคม อัตราผลตอบแทนพันธบัตรระยะ 10 ปีสูงถึง 4.14% ทำให้ดอลลาร์อ่อนค่าลงไปยัง 151.93 เยนต่อดอลลาร์ ก่อนที่การแทรกแซงการแลกเปลี่ยนจะเกิดขึ้น ดอลลาร์ลดลงถึง 146.22 เยนและปิดที่ 147.71 เยน

＜แนวโน้มสัปดาห์นี้＞
สุดสัปดาห์ที่แล้วที่ 20 ตุลาคม ดอลลาร์อยู่ที่ 150 เยน และยังไม่มีสัญญาณการแทรกแซงของรัฐบาลและธนาคารกลาง ทำให้ในคืนวันที่ 21 ตลาดต่างประเทศเห็นการอ่อนค่าเงินเยนเพิ่มขึ้น ส่งผลให้การร่วงของเงินเยนถึงประมาณ 2 เยนในวันเดียว ในช่วงเวลานี้รัฐบาลและ BOJ เตรียมทำการแทรกแซงขนาดใหญ่ด้วยการซื้อเงินเยนจำนวนมาก ดอลล่าร์ร่วงลงถึง 146.22 เยน และปิดที่ 147.71 เยน

สัปดาห์นี้แนวรับ 146–150 เยนจะเป็นจุดโฟกัส เพื่อให้เงินเยนอ่อนค่าต่อไป และดอลลาร์จะคงมีแนวโน้มแข็งขึ้นเพื่อติดตามส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยระหว่างสหรัฐฯ และญี่ปุ่นที่ขยายตัวมากขึ้น