เข้าใจกลไกที่ทำให้ระดับมาร์จิ้นคงที่ลดลงด้วยตัวเลข

เมื่อคุณมีตำแหน่ง，“อัตราสภาพหลักประกันที่คงอยู่” ลดลง，คุณเคยเห็นข้อความนี้หรือไม่ ลองตรวจสอบด้วยตัวเลขสมมติว่าอัตราการคงรักษาเป็นอย่างไรและอะไรทำให้ลดลง

อัตราการคงรักษาหลักประกันคืออะไร

อัตราการคงรักษาหลักประกันคือการแสดงเปอร์เซ็นต์ของเงินหลักประกันที่มีต่อเงินหลักประกันที่ต้องการ

• อัตราการคงรักษาหลักประกัน (%) = เงินหลักประกันที่มีอยู่ ÷ เงินหลักประกันที่ต้องการ × 100

ในแท็บ “การเทรด” ของ MT5 จะมีการแสดงชื่อ เช่น “ระดับหลักประกัน” หรือ “อัตราการคงรักษาหลักประกัน” (ชื่อการแสดงผลอาจแตกต่างกันขึ้นกับผู้ให้บริการบัญชีหรือการตั้งค่าภาษา)

คำนวณด้วยตัวอย่างสมมติ

สำหรับตัวอย่างสมมติ สมมติว่ามีตำแหน่งที่ต้องการหลักประกัน 20,000 เยน

• เมื่อเงินหลักประกันที่มีคือ 100,000 เยน：100,000 ÷ 20,000 × 100＝500％
• ขาดทุนที่ยังไม่ realized เกิดขึ้นและเงินหลักประกันที่มีเหลือ 60,000 เยน：60,000 ÷ 20,000 × 100＝300％
• หากมีขาดทุนเพิ่มเติมและเงินหลักประกันที่มีเหลือ 30,000 เยน：30,000 ÷ 20,000 × 100＝150％

แม้ว่าปริมาณตำแหน่งจะไม่เปลี่ยนแปลง แต่เมื่อมีขาดทุนที่ยังไม่รับรู้ อัตราการคงรักษาหลักประกันจะลดลง

สาเหตุที่ทำให้อัตราการคงรักษาหลักประกันลดลงมี 2 ประการ

• เงินหลักประกันที่มีลดลง：ขาดทุนที่ยังไม่รับรู้เพิ่มขึ้น หรือถอนเงินทำให้ทุนลดลง
• เงินหลักประกันที่ต้องการเพิ่มขึ้น：เพิ่มตำแหน่ง หรือการเปลี่ยนแปลงของตลาดทำให้ค่าคำนวณเงินหลักประกันเปลี่ยนไป

เมื่อเพิ่มจำนวนตำแหน่ง ค่าเป็นตัวหาร (เงินหลักประกันที่ต้องการ) จะเพิ่มขึ้น ทำให้อัตราการคงรักษาหลักประกันลดลงอย่างรวดเร็วได้

ความสัมพันธ์กับการถูก Margin Call

ในบัญชีหลายประเภท เมื่ออัตราการคงรักษาหลักประกันต่ำกว่าระดับที่กำหนด จะมีการเตือน (Margin Call) หรือปิดสถานะโดยอัตโนมัติ (ลอสแคนต์/Stop Out) ระดับนี้แตกต่างกันไปตามผู้ให้บริการบัญชีหรือชนิดบัญชี

อ้างอ 공식คำอธิบายของผู้ให้บริการบัญชี ควรตรวจสอบระดับ Margin Call และระดับลอสแคนต์ก่อนเริ่มการซื้อขาย

ข้อควรระวัง

• แม้อัตราการคงรักษาหลักประกันดูสูง บล๊อกการขาดทุนหยุด และถือปริมาณล็อตใหญ่ ๆ อาจทำให้เมื่อเกิดการเปลี่ยนแปลงของตลาด อัตราการคงรักษาหลักประกันลดลงอย่างมากในเวลาสั้นๆ
• หากข้ามสุดสัปดาห์ เวลาตลาดปิด ราคาอาจพุ่งไป และอาจถูกลอสแคนต์ผ่านระดับที่ควบคุมได้
• เมื่อกำหนดมาตรฐานอัตราการคงรักษาหลักประกัน ควรปรับให้สอดคล้องกับกฎการเทรดและเงินทุนของคุณ

บทสรุป

อัตราการคงรักษาหลักประกันคือ “เงินหลักประกันที่มีอยู่ ÷ เงินหลักประกันที่ต้องการ” หากเพิ่มตำแหน่งหรือตามความเสียหายที่ยังไม่รับรู้ จะลดลง ระดับลอสแคนต์แตกต่างกันไปตามผู้ให้บริการบัญชี ดังนั้นควรตรวจสอบล่วงหน้า