ข่าวเด่นวันนี้

ทองทองคำวันที่ 15 มิถุนายนทะลุกลับขึ้นอย่างกะทันหัน และพุ่งขึ้นไปถึงระดับ 4,351 ดอลลาร์ในชั่วคราว

สัปดาห์ที่แล้ว ราคาทองคำถูกขายลงไปใกล้เคียงกับ 4,023 ดอลลาร์ ท่ามกลางราคาตลาดที่มีการคาดการณ์การทำข้อตกลงสันติระหว่างสหรัฐอเมริกาและอิหร่าน ทำให้การซื้อคืนเกิดขึ้นอย่างรวดเร็ว

ดูเผินๆ แล้วอาจเห็นว่า “สงครามจบลง＝ขายทอง” แต่ดูเหมือนตลาดให้ความสำคัญกับปัจจัยอื่นมากกว่า

ทำไมถึงปรับตัวขึ้น?

ปัจจัยที่ทำให้ราคาขึ้นในครั้งนี้มีอยู่หลักๆ 3 ข้อ

① ค่าเงินดอลลาร์อ่อนลงทำให้ทองถูกซื้อเพิ่ม

ข้อตกลงระหว่างสหรัฐและอิหร่านช่วยลดความตึงเครียดในตะวันออกกลาง

สกุลเงินดอลลาร์ที่ถูกซื้อเป็นสินทรัพย์ปลอดภัยถูกขายออกไป

• ดัชนีดอลลาร์ (DXY)
• 99.57 (▲0.23%)

จึงลดลงไปถึงระดับดังกล่าว

ทองคำเนื่องจากเป็นสินทรัพย์ในดอลลาร์ จึงเมื่อดอลลาร์อ่อนลงจะซื้อได้มากขึ้นเมื่อเทียบกับสกุลเงินอื่น

ปัจจัยหลักที่ทำให้ทองปรับตัวขึ้นมากที่สุดในครั้งนี้คือการอ่อนค่าของดอลลาร์นี้

② ราคาน้ำมันดิบร่วงลงทำให้ความกังวลเรื่องการขึ้นดอกเบี้ยลดลง

ข้อตกลงเพิ่มความคาดหวังในการฟื้นตัวของช่องแคบฮอร์มุซ ทำให้ราคาน้ำมัน WTI ปรับลดลง

น้ำมัน WTI อยู่ที่

• ระดับ 84 ดอลลาร์
  ↓
• ราว 80.5 ดอลลาร์

จนถึงระดับดังกล่าว

ราคาน้ำมันที่ลดลงจะช่วยลดแรงกดดันด้านเงินเฟ้อ เนื่องจากจะทำให้เงินเฟ้อลดลง

ในตลาดมีมุมมองว่า

“เฟดอาจไม่ขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่ม”

แนวคิดนี้เริ่มแข็งแกร่งขึ้น

ความกังวลเรื่องการขึ้นดอกเบี้ยจึงถอยลง ทำให้ทองมีแรงหนุน

③ การขายมากเกินไปทำให้มีการซื้อคืน

ราคาทองคำสัปดาห์ที่แล้วร่วงลงถึง 4,023 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดในรอบหกเดือน

RSI ก็ลดลงจนถึงระดับขายมากเกินไป

ดังนั้น

• ดอลลาร์อ่อน
• ราคาน้ำมันอ่อน
• การคาดการณ์ขึ้นดอกเบี้ยที่ถอยลง

ปัจจัยเหล่านี้มาบรรจบกัน ทำให้เกิดการ Cover short อย่างมากมาย

วิเคราะห์ทางเทคนิค

ราคาทองกลับมาที่ระดับ 4,300 ดอลลาร์ และเปลี่ยนแนวโน้มเป็นการฟื้นตัวระยะสั้น

เป้าหมายด้านบน

• 4,400 ดอลลาร์
• 4,454 ดอลลาร์ (ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วัน)
• 4,500 ดอลลาร์

แนวรับด้านล่าง

• 4,300 ดอลลาร์
• 4,250 ดอลลาร์
• 4,200 ดอลลาร์
• 4,023 ดอลลาร์

การทะลุ 4,400 ดอลลาร์เป็นจุดที่น่าสนใจที่สุดในสัปดาห์นี้

เหตุการณ์สำคัญสัปดาห์นี้

ตลาดกำลังให้ความสนใจกับ FOMC ในสัปดาห์นี้

โดยเฉพาะครั้งนี้เป็นการแถลงนโยบายครั้งแรกของประธาน FRB คนใหม่ จึงมีความสนใจต่อ

• แนวโน้มหนี้ดอกเบี้ย
• นโยบายการปรับขึ้นดอกเบี้ยในอนาคต
• การประเมินเงินเฟ้อ

มาก ตามคำแถลงของตลาด

ขึ้นอยู่กับเนื้อหาการแถลง ซึ่งอาจทำให้ราคาทองมีการเคลื่อนไหวอย่างมาก

สรุป

✅ สหรัฐฯ-อิหร่านเห็นขอบเขตความเสี่ยงในตะวันออกกลางลดลง

✅ ราคาน้ำมันร่วงลงทำให้ความกังวลเรื่องเงินเฟ้อลดลง

✅ ดอลลาร์อ่อนตัวทำให้ทองคำปรับตัวขึ้น

✅ ทองร่วงกลับมาอยู่ที่ราว 4,350 ดอลลาร์

✅ สัปดาห์นี้ FOMC คือปัจจัยที่น่าจับตามองมากที่สุด

จากบรรยากาศร่วงหนักสัปดาห์ที่แล้ว ตลาดเริ่มมุ่งสู่ภาวะความเสี่ยงสูงขึ้น แต่หากราคายังมีแนวต้านแน่นบริเวณราว 4,400 ดอลลาร์ ก็อาจมีการเคลื่อนไหวรุนแรงอีกครั้งขึ้นอยู่กับผลการประชุม FOMC