損切りが大切だと知っているのに、なぜ切れないのか

FXを始めると、かなり早い段階で聞く言葉があります。

「損切りが大切」

たぶん、多くの人が知っています。

僕も知っていました。

それでも、実際に自分のお金が減っている場面では、簡単には切れませんでした。

知っていることと、できることは違う

たとえば、含み損が1万円あるとします。

まだ決済していなければ、

「今はマイナスだけど、そのうち戻るかもしれない」

と考えることができます。

でも損切りした瞬間、その1万円の損失が確定します。

すると、

「もう少し待とう」

「ここで切った直後に戻ったら嫌だ」

という気持ちが出てきます。

頭では、

「条件が崩れたら切る」

と分かっている。

それでも、実際に損失を確定させる場面になると迷います。

「戻った経験」が次の損切りを難しくする

さらに厄介なのが、

損切りしないで待っていたら、本当に戻った経験

です。

一度でも、

「切らなくてよかった」

という経験をすると、

次も期待しやすくなります。

「前も戻った」

「今回も戻るかもしれない」

そう考えているうちに、含み損がさらに大きくなる。

すると今度は、

「ここまで来たら、今さら切れない」

となります。

問題なのは、

一度うまくいった行動が、次回も正しいとは限らない

ということです。

相場は毎回同じではありません。

人は利益と損失を同じようには感じない

損切りが難しいのは、意志が弱いからだけではありません。

人は、利益と損失を同じようには感じないことが研究でも扱われています。

利益が出ているときには、

「なくなる前に確定しておこう」

と思いやすい。

一方、損失が出ていると、

「まだ確定させたくない」

と思いやすい。

FXでは、

利益は早く確定したくなり、損失は長く持ちたくなる

という行動が起きることがあります。

負けたあとは「取り返したい」が入ってくる

損切りしたあとも注意が必要です。

たとえば、その日3万円負けたとします。

すると、

「あと3万円取り返せば今日はゼロになる」

と考えたくなります。

でも、相場から見れば、

あなたが今日3万円負けていることには何の意味もありません。

次の取引が勝ちやすくなるわけでもありません。

それでも人は、

チャートではなく、

自分の損益を基準に次の取引を考えてしまうことがあります。

ここから、

普段なら入らない場所で入る。

ロットを上げる。

取引回数を増やす。

という行動につながることがあります。

勝ったあとも判断は変わる

危険なのは、負けたあとだけではありません。

何回か利益が続くと、

「やっと分かってきた」

「少しロットを増やしても大丈夫だろう」

と思いやすくなります。

本書では、過去の利益のあとにリスクを取りやすくなる行動や、過去の損失を取り返して収支をゼロ付近へ戻したくなる行動についても触れています。

つまり、

負けているときだけでなく、勝っているときも普段と同じ判断ができるとは限らない

ということです。

「その場の自分」に全部任せない

では、どうすればいいのか。

本書で大切だと考えているのは、

冷静なときに先に決めておくこと

です。

たとえば、

どれくらいの取引量にするか。

一回の損失をどこまで許容するか。

どこで損切りするか。

大きく負けた日は、どこで取引をやめるか。

こうしたことを、実際に含み損を抱えてから考え始めると、感情が入りやすくなります。

損切りは「知識」の問題だけではない

FXでは、

手法を知る。

チャートを読む。

経済指標を勉強する。

ということに目が向きやすいです。

でも、

負けたときの自分を知ること

も同じくらい重要だと思います。

損失を見るとどうなるのか。

戻ることを期待してしまうのか。

取り返したくなるのか。

勝ったあとに気が大きくなるのか。

損切りを理解していても実行できないなら、

さらに新しい手法を探す前に、

自分が損失にどう反応するのかを見た方がいいかもしれません。

損切りができないのは、

単にルールを知らないからとは限りません。

ルールを知っている自分と、実際にお金を失っている自分は、同じようには動かない。

ここを理解することが、FXを続けるうえではかなり重要だと思います。